Stochastik in Finance, Insurance und Wirtschaftspolitik 1 (SFIWP1)10 ECTS
(Prüfungsordnungsmodul: Kernmodule Studienrichtung Analysis und Stochastik)

Lehrveranstaltungen:

• • Stochastik in Finance, Insurance und Wirtschaftspolitik 1
    (Vorlesung, 4 SWS, Wolfgang Stummer, Di, 16:00 - 18:00, Übung 4 / 01.253-128; Mi, 18:00 - 20:00, H12)
  • Übungen zu Stochastik in Finance, Insurance und Wirtschaftspolitik 1
    (Vorlesung, Wolfgang Stummer, Di, 19:45 - 20:30, Übung 4 / 01.253-128)

Empfohlene Voraussetzungen:

Fundierte Grundkenntnisse der Stochastik und der Maß- und Integrationstheorie

Inhalt:

A. Erste Motivationen aus Finance, Insurance und Wirtschaftspolitik (z.B. Banken- und Versicherungsaufsicht)

B. Zeitdiskrete stochastische Finanzmathematik:

• Arbitragetheorie und Äquivalente Martingal-Maße

• Hedging von Finanzderivaten

• Hauptsätze der Wertpapierbewertung

• Grenzübergang zur Nobelpreis-prämierten Black-Scholes Optionspreisformel

C. Stochastische Methoden der Risikotheorie und der Gesamtbankensteuerung:

• Modellierung von Schadensfrequenzen und Schadenshöhen sowie deren Aggregationen

• Value-at-Risk und die Quantifizierung von bundesaufsichtlichen Eigenkapitalanforderungen im Rahmen der Gesamtunternehmensrisiko-Steuerung

Lernziele und Kompetenzen:

Die Studierenden verwenden aktuelle, vielseitig nutzbare, fortgeschrittene stochastische Methoden zur Lösung von zeitgemäßen Problemstellungen aus der Finanzwirtschaft, der Versicherungswirtschaft, und der Wirtschaftspolitik (inklusive Banken- und Versicherungsaufsicht).

Literatur:

• Eigenes Manuskript.

• Weitere Literatur wird in der Vorlesung bekanntgegeben.

Verwendbarkeit des Moduls / Einpassung in den Musterstudienplan:

1. Mathematik (Master of Science)
   (Po-Vers. 2014w | Masterprüfung | Studienrichtung Analysis und Stochastik | Kernmodule Studienrichtung Analysis und Stochastik)

Studien-/Prüfungsleistungen:

Stochastik in Finance, Insurance und Wirtschaftspolitik 1 (Prüfungsnummer: 436173)

Prüfungsleistung, mündliche Prüfung, Dauer (in Minuten): 20, benotet

Anteil an der Berechnung der Modulnote: 100.0 %

Erstablegung: WS 2014/2015, 1. Wdh.: SS 2015

1. Prüfer:

Wolfgang Stummer